淨值王製造機統一投信旗下首檔台股ETF 00939萬眾矚目

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By OPEN NEWS開新聞
發布時間:2024-02-26 10:34:00

統一投信的台股基金淨值屢創新高,橫掃全市場淨值前三名,統一全天候基金更是「台股基金淨值王」。不只旗下主動式基金淨值高!統一FANG+ ETF(00757)穩坐「海外股票ETF淨值王」,讓被稱為「高淨值基金製造機」的統一投信,首度進軍台股ETF市場,就成為鎂光燈焦點。統一台灣高息動能ETF(基金配息來源可能為收益平準金)(00939),打破傳統框架,為首檔結合高息與動能的ETF,將於3/1~3/5募集繳款,預計3/20掛牌上市。

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00939追蹤的臺灣高息動能指數,完美貼合台股特有的除權息環境。每年5月,指數從全產業嚴選40檔高股息股,精準布局領息高峰。三大選股指標包括每股盈餘、營業利益率及當年度股利率。每股盈餘可以篩選出本業有賺錢、基本面品質高的企業,剔除過度仰賴資產變賣及拿老本配息者。營業利益率著重企業獲利能力,讓投資組合具備股價成長性。股息空窗期時,指數會專注追求股價進攻動力,在9月及1月利用夏普值,讓強勢股獲得更多投資比重,大幅提升投資組合報酬。

00939的月配息制度,尤其是首創月底領息設計,讓領息族耳目一新並引頸期盼。搭配已上市的配息型ETF皆為月中領息,00939是首檔可以讓投資人自組雙周配的ETF,可以說是配息百搭王。00939發行價15元,一張只要一萬五千元,小額資金就能擁有高CP值投資,不僅能提供現金流收益,還是讓投資組合報酬增益的動力火車。

一表看00939指數調整重點

資料來源:臺灣指數公司,統一投信整理。
 

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00939追蹤的指數用動能調節 讓高股息總報酬率動起來

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OPEN NEWS開新聞
發布時間:2024-02-27 11:00:00

市面上台股高股息ETF越來越多元,多數高股息指數通常以成分股調整方式,提高投資組合報酬率,但頻繁換股容易使周轉率增加。將在3/1~3/5募集的統一台灣高息動能ETF(基金配息來源可能為收益平準金),股票代號00939,追蹤的臺灣高息動能指數每年只調整一次成分股,另首創夏普值動能調節機制,讓投資組合具備延續性,投資人可以將高股息與高報酬一次打包。

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根據歷史回測,假設臺灣高息動能指數每年指數調整,只有5月精選40檔優質高息股,搶收6至9月的台股股息發放,沒有9月和1月的動能調節權重,指數夏普值達到0.72,遠高於加權指數的0.49。但若是臺灣高息動能指數在5月的成分股調整以外,增添動能調節。除權息淡季時,指數目標轉向追求資本利得,在 9月及1月用夏普值調節權重,加碼強勢股並減碼弱勢股。00939追蹤之指數的夏普值可以進一步提升至0.79,年化報酬率也從12.43%拉高至13.71%,遠高於加權指數的8.94%。

夏普值常被稱為投資界的CP值,定義為承受一單位風險所能獲得的報酬。夏普值越高,代表投資人在同等風險下,可以獲得的報酬越高;在獲得同等的報酬時,面臨的風險則是越低。00939追蹤之指數特有的動能調節,可以讓股價動能強的成分股獲得更高權重提高投資效率及CP值。統一台灣高息動能ETF(基金配息來源可能為收益平準金)發行價只要15元,募集期間一張只要一萬五千元,投資人不僅可以擁有高股息投資組合,還能追求高報酬。

因應現代人對現金流的需求,00939為月配息,投資人每月都可以用股息為自己加零用錢。00939還有目前市面上絕無僅有的月底領息機制,讓投資人可以用00939和其他配息型ETF,組成雙周配的資產配置,每2周就有息收入帳。


00939追蹤之指數動能調節前後效果比較

資料來源:臺灣指數公司、彭博資訊,2007/5/31~2023/11/30,統一投信整理,均為含息報酬指數。
 

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